课程讲义 >>答疑编号:NODE00757600070200000102
2014-10-17 08:06:59 来源：
【例·计算题】已知：某公司现金收支平稳，预计全年（按360天计算）现金需要量为360 000元，现金与有价证券的转换成本为每次300元，有价证券年均报酬率为6%。
要求：
（1）运用存货模式计算最佳现金持有量。
（2）计算最佳现金持有量下的最低现金管理相关总成本、全年现金交易成本和全年现金持有机会成本。
（3）计算最佳现金持有量下的全年有价证券交易次数和有价证券交易间隔期。
『正确答案』
（1）最佳现金持有量＝（2×360000×300/6%）1/2＝60000（元）
（2）最低现金管理相关总成本
＝60000/2×6%＋360000/60000×300＝3600（元）
全年现金交易成本＝360000/60000×300＝1800（元）
全年持有现金机会成本＝60000/2×6%＝1800（元）
（3）有价证券交易次数＝360000/60000＝6（次）
有价证券交易间隔期＝360/6＝60（天）
【提问内容】本章的公式很多、很琐碎，请问：有什么好办法记忆？
【回复内容】您的问题答复如下：
抱歉，老师也没有太好的办法，您在做题过程中巩固记忆吧！
要求：
（1）运用存货模式计算最佳现金持有量。
（2）计算最佳现金持有量下的最低现金管理相关总成本、全年现金交易成本和全年现金持有机会成本。
（3）计算最佳现金持有量下的全年有价证券交易次数和有价证券交易间隔期。
『正确答案』
（1）最佳现金持有量＝（2×360000×300/6%）1/2＝60000（元）
（2）最低现金管理相关总成本
＝60000/2×6%＋360000/60000×300＝3600（元）
全年现金交易成本＝360000/60000×300＝1800（元）
全年持有现金机会成本＝60000/2×6%＝1800（元）
（3）有价证券交易次数＝360000/60000＝6（次）
有价证券交易间隔期＝360/6＝60（天）
【提问内容】本章的公式很多、很琐碎，请问：有什么好办法记忆？
【回复内容】您的问题答复如下：
抱歉，老师也没有太好的办法，您在做题过程中巩固记忆吧！